在快速发展的加密货币世界中，去中心化交易所（也称为 DEX）越来越吸引社区的关注。那么 DEX交易所 又为何成为数字金融领域的突出趋势呢？让我们通过 下面文章中的 Learn Crypto Trading 来了解一下。
了解 DEX交易所 的基础知识？
让我们详细探讨一下什么是 DEX，以便更好地了解它的运作方式以及此类交易的优点和缺点。
什么是德克斯？
DEX 是一个去中心化交易所，它在能够运行智能合约的区块链平台上运行。这允许用户无需通过任何中介机构即可相互交易代币。
DEX 在 DeFi 生态系统中扮演着极其重要的角色。因为当用户走近 DeFi 时，他们的首要需求往往不是借钱或做多/做空，而是交换和买卖生态系统中的代币（Swap）。
在 Dex 上交易有什么好处？
与 CEX 相比，DEX 为加密货币交易者提供了许多好处。与 CEX 不同，DEX 是一种代币交易方式，没有中心化核心或第三方中介来处理交易。这立即吸引了加密货币交易者。因为DEX可以提供更低的费用、更快的交易速度。它允许用户保持对其资产的控制。
在加密货币系统中，不能保证完全匿名。然而，去中心化交易所（DEX）显着减少了完成交易所需的个人信息量。与集中交换（CEX）要求相反，例如提供护照信息、电话号码、电子邮件地址和其他用户验证措施。用户在使用DEX时，不需要提供那么多的个人数据。
此外，用户还可以使用 ChainLink 去中心化预言机网络。为Dex交易所提供准确、安全数据的重要解决方案，有助于提高去中心化交易的透明度和效率。
德克斯如何发挥作用？
截至 2023 年，DEX 允许加密货币交易者匿名进行交易。与传统交易平台相比，交易费用更低，风险更小。 DEX 交易所通过不同的机制运作。它创建代理代币或创建代表公司产品的数字资产。此外，一些 DEX 还使用分布式和多托管托管系统。
所有交易均通过自动化流程直接在用户之间进行。当然，它不需要第三方中介。这意味着用户可以完全控制自己的资金，而不必将其委托给第三方。它有助于限制安全损失、黑客攻击或欺诈等风险。此外，在DEX系统中控制资金来源和征税也变得更加困难。
DEX可以使用多种工具来管理交易订单。一些 DEX 也使用传统的订单簿。然而，大多数 DEX 都是基于算法设置的。它被称为自动做市商（AMM）。
查看更多： DEX – 什么是去中心化交易所？
Dex 有哪些优点和缺点？
不可否认，DEX给在线交易市场带来了一股新风。然而，与任何新模式一样，DEX 既有优点也有局限性。我们来探讨一下Dex地板的优点和缺点。
德克斯地板有哪些优点？
去中心化交易所的主要优点来自于其分布式架构和缺乏单一管理中心：
匿名功能
去中心化交易所为用户提供完全的匿名性。它几乎不需要任何形式的注册。因此，无法收集用户的个人数据。投资者不受 KYC 和反洗钱 (AML) 或其他形式的身份检查
从法律上讲，中央政府有一些强制性要求。 DEX 仍然无法应用这些要求。当然，未来立法者可能会找到监管 DEX 的方法。但现在，由于去中心化的架构，完全匿名的交易仍然是可能的。
安全
中心化交易所最严重的问题之一是被黑客攻击的风险。因为中心化的用户币商店将成为攻击者有吸引力的目标。媒体定期报道网络攻击。他们针对的是流行平台。尽管采取了严格的安全措施。
与中心化交易所相比，DEX 具有重要的安全优势。在中心化交易所中，资产存储库是唯一的访问点。相比之下，DEX 本质上不具有托管性质。它允许用户直接链接到他们的钱包。
没有一个访问点可以访问用户的所有资产和数据。结果，黑客攻击变得更加困难且利润更低。攻击者必须闯入个人帐户，而不是从集中中心进行窃取。
控制
对于 DEX，交易所无法获取用户资金。这降低了网络攻击的风险。它还可以防止第三方（例如交易所管理员或地方当局）的干扰。资金不会被冻结，提款也不会被拒绝。此外，该交易不会被立法机关阻止。用户保留对其资产的完全控制权。
交易成本
使用DEX，不涉及第三方。因此交易成本远低于中心化交易所。而中心化交易所通常会收取接受者和制造商费用。 DEX 用户只需为他们用于进行交易的区块链网络付费即可。与中心化交易所相比，这显着降低了交易成本。
Dex地板有什么缺点？
尽管分散结构和用户控制的特点提供了许多优点。但它也带来了一些需要考虑的缺点和问题。
用户体验
去中心化交易所通常不提供许多高级交易功能。其中包括止损订单、保证金交易、技术分析工具以及针对中心化交易所的贷款。用户需要熟悉浏览器扩展和智能合约。
虽然界面往往不是很友好。此外，去中心化平台很少支持法定货币。存款过程往往比中心化交易所更为复杂。但是，交易者可以使用 Liquid staking 方法。这是一种允许用户将其加密货币放入区块链协议中的方法，以促进交易确认并保护网络安全。流动质押正在成为一种新趋势，允许用户从质押资产中获利，同时仍然能够在 Dex 交易所上进行交易，为投资者带来更大的灵活性和效率。
信用
去中心化交易所经常存在流动性问题。尽管它们允许交易多种货币对。但该平台的活跃用户数量仍然较少。去中心化交易所的流动性主要取决于交易者的活跃程度。由于中心化交易所仍然主导市场，这一点变得更加严格。
交易速度
去中心化交易所区块链上节点分散，导致交易吞吐量较低。中心化平台具有更高的性能规格。这要归功于集中式服务器的使用。因此，中心化加密货币交易所的平均交易执行时间通常会显着缩短。
去中心化交易所的交易速度较慢可能会导致“滑点”。当交易无法进行时就会发生这种情况。因为被交换的加密货币的价格已经发生了变化。
支持
DEX 没有客户支持这一事实可能会影响用户的交易流程或账户。如果出现问题，用户将无法联系任何人寻求支持。
尽管存在一些限制，DEX 仍然被认为是值得信赖的。它比集中式平台安全得多。此外，DEX更适合有经验的投资者，他们了解风险并愿意为自己的决定承担责任。
分类标准 DEX交易所 ?
Dex楼层根据不同标准进行分类，旨在帮助投资者选择合适的平台。下面我们来看看Dex楼层的分类标准是什么。
根据订单匹配机制对Dex楼层进行分类
对于中心化交易所（CEX）来说，通常采用限价订单簿（CLOB）机制来执行用户交易。原因是因为 CEX 交易所往往具有较大的流动性。这里的用户数量很大。采用订单簿机制，有助于交易订单的快速撮合。
DEX通常流动性较低，订单匹配时间较长。因为这取决于区块链的区块处理时间。此外，DEX也是流动性和交易量较低的代币交易场所。因此，DEX上采用了AMM机制来解决这个问题。
使用 AMM 机制的 DEX 需要流动性提供者向流动性池提供流动性。当用户进行交易时，其资产将根据智能合约计算转入流动性池。而不是像CEX交易所那样根据订单簿机制撮合订单。使用AMM机制的一些著名DEX包括Uniswap、Sushiswap、Balancer。
随着第1层/第2层区块链和应用链的发展，交易处理能力和速度显着提高。因此，Order Book DEX 逐渐受到更多关注。一些著名的 Order Book DEX 项目包括 dYdX、Serum、Orderly Network。
按交易类型对Dex进行分类
DEX 还提供不同类型的功能。包括现货交易、杠杆交易和衍生品交易。然而，目前还没有一个 DEX 能够提供这 3 个完整的功能。因此，用户需要注意并使用正确的平台来满足自己的需求。
一些具有特定功能的优秀 DEX 包括：
- 现货交易所（Spot）： Curve、Pancakeswap、Balancer
- 杠杆交易平台（保证金）： Mango Market、Ooki
- 衍生品交易所：永续协议、dYdX、GMX
按生态系统对Dex 楼层进行分类
对于币安、OKX、火币等CEX交易所，用户无需关心自己属于哪个区块链生态系统。然而，DEX 通常构建在不同的区块链生态系统中。每个生态系统都会拥有一个在流动性、总资产价值（TVL）和交易量方面领先的DEX。用户需要注意选择适合自己所使用系统的DEX。
每个生态系统中一些著名的 DEX 包括：
- 以太坊/第 2 层：Curve、Sushiswap、Uniswap
- BNB 链：Biswap、Pancakeswap
- 多边形：曲线、Quickswap、Uniswap
- Solana：DEX 血清
- 创：Sunswap
- 宇宙：渗透
大多数 DEX 已转为支持多链。用户可以选择在许多不同的生态系统上进行交易。它不仅限于某一特定的生态系统。如果该生态系统不是该 DEX 支持的主要生态系统。该生态系统的流动性通常会较低。这可能会影响交易价格。
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按流动性来源对Dex 底线进行分类
这个市场可以分为两大类：
- AMM 流动性中心：这些是拥有并管理自己的“流动性池”的自动化交易所。这些交易所将不需要依赖其他第三方来为交易提供足够的流动性。
- AMM 流动性聚合器：优势在于能够聚合同一区块链上许多其他来源的流动性。能够在比较不同的“流动性池”时选择最佳的交易价格。但仍然依赖AMM流动性中心提供流动性。
结语
Learn Crypto Trading 刚刚 通过上述文章与您分享了 DEX交易所 及相关信息。可以说，这个交易所正在让用户获得更安全的兑换货币的方式。然而，DEX 尚未广泛使用，合法性问题也尚未完全解决。虽然它有很大的潜力，但未来成为主流还需要时间。为了更好地了解 Dex，请关注我们的下一篇文章！
经常问的问题
DeFi 和 DEX 有什么区别？
DeFi（Decentralized Finance）是一个广泛的生态系统，包含了所有去中心化金融平台，而DEX（Decentralized Exchange）只是 DeFi 的一个分支，代表着去中心化加密资产交易领域。
DEX安全吗？
DEX 的安全性完全取决于运行它的智能合约的可靠性和质量。因此，在将个人钱包连接到DEX之前，用户需要仔细了解该平台的安全级别和声誉。
DEX的赚钱方式是什么？
去中心化交易所向用户在DEX平台上交换加密资产时收取交易费用。大多数 DEX 收取交易价值的 0.25% 至 0.3% 左右。
